A percentagem de activos de um fundo deduzido a cada ano fiscal para as despesas do fundo, incluindo taxas de regra 12b-1, a taxa de administração, taxas administrativas, custos operacionais, todos os custos e outros baseados em ativos por um fundo. Portfólio taxas de transação, ou custos de corretagem, bem como encargos de vendas iniciais ou diferidos não estão incluídos na relação de despesa.